投資の王道（その4）

　2022年2月のAUDJPYの買いトレードの損切幅について検討してみました。

１．損切幅について

損切幅は、日足または4時間足でのトレードなので、やや広めとなります。

閾値越えでのエントリーの場合は、直近安値との差が約276PIPS、最上位越えでのエントリーの場合は、直近安値との差が約393PIPSとなります。

実際のトレードにおける、ドローダウンは、それぞれ140PISPと49PIPSでしたので、必ずしも直近安値ラインを損切に設定しなくても、損切150PIPSでも引っ掛からない結果でした。

　そもそも、買いの場合では上に伸びて行くポイントで、売りの場合は、下に下がっていくポイントでポジションを建てていますので、大幅に逆行する心配が殆ど要りません。仮に損切幅を200PIPSに設定たとしても本例では問題ありませんでした。

２．資金管理

損切幅200PIPSの日足トレードにおける資金管理について検討します。

＜必要証拠金＞

　国内の証券会社ではレバレッジが25倍なので、AUDJPYを83.000円で1ロット（10万通貨）買った場合の必要証拠金を計算します。

必要証拠金 = 83.000 ×　100,000 / 25

　　 = 332,000円

＜スプレッドロス＞

　ポジションを持った途端に、このスプレッドロス分がマイナスとなります。スプレッド分は証券会社によって異なります。また相場によって変動します。

仮にAUDJPYのスプレッドが3.5PIPSだった場合、

スプレッドロス = 3.5 × 100,000 / 100

= 3,500円

＜損切幅＞

　最大ドローダウンが140PIPSだったので、損切幅を200PIPSに設定したと仮定します。

損切に耐える必要資金 = 200 × 100,000 / 100

＝ 200,000円

　以上合計で、1ロットの買いポジションを建てるために、535,500円が必要になります。

　仮に総資金が100万円だとすると、1ロットの買いポジションを建てると、維持率(%)は次のようになります。

　維持率(%) = ( 取引口座残高＋評価損益 ) /必要証拠金 ×　100

= ( 1,000,000 – 3,500 ) / 332,000　×　100

= 300.15 %

　損切幅ギリギリまでレートが低下した場合の維持率2は、

　維持率2 = ( 1,000,000 – 3,500 – 200,000 ) / 33,2000 ×100

　　＝ 239.9 ％

総資金が100万円あれば、1ロットを建てても破綻はしないです。

ただ想定している損切幅が200PIPSの場合、ドローダウンが総資金の20%にもなるので、かなりリスクの高い運用であるとも言えます。

　どこまでのリスクを許容するかは、トレーダの考え方によるので、一概にどれが良いとは言えませんが、一般的には2%～5%程度が安全であると言われています。

　安全を重視してリスク2%で運用する場合は、ロット数は10分の1の0.1ロットになります。

利益幅が約900PIPSなので、１ロットでトレードした場合、利益額は900,000円、0.1ロットでトレードした場合、利益額は90,000円になります。

３． CHFJPYのその後

投資の王道（その３）で、「CHFJPYの押し目を狙って買いという戦略も良いのではないでしょうか。」と書きました。後付けにはなりますが、チャートで検証してみました。

上の図は、CHFJPYの15分足チャートです。表示範囲は、2022年6月24日から6月28日の期間です。

　CHFJPYは、全体の大きな流れとしては④の上昇トレンドラインに乗っています。また、①、②のレジサポラインで支えられています。③のカウンタートレンドラインを引いてみると、④の上昇トレンドラインとで、小さな三角保ち合いを形成しています。三角保ち合いを上抜けて、②のレジサポラインで2回反発、④の上昇トレンドラインにも反発した所が、絶好の買い場所になります。

　15分足で、ローソク足の陽線確定後に買いポジションを建てたとしても、直近安値の損切りまで48PIPS、利確はN波動を見越して、赤矢印の幅とします。利確幅が約160PIPSですから、リスクリワード比が3.33の「王道のトレード」ができるわけです。

　終値ベースで、買い建値を下回ることがありません。最大の下髭の場合でも僅か9PIPSのドローダウンだけです。ローソク足5本目以降は、含み益がどんどん増えていく安心の「王道のトレード」となります。